Prestiti non performanti (NPL): definizioni, tipologie, cause, conseguenze

Nel mondo dei prestiti, le cose non vanno sempre come previsto. Un debitore richiede un prestito con la ferma intenzione di restituirlo, ma la vita, gli affari o il mercato interferiscono. Le rate smettono di arrivare.

Per i creditori, questo è più di un mancato pagamento, è un segnale d'allarme. Ed è in quel momento che un prestito può diventare un prestiti non performanti (NPL).

Quando un prestito diventa in sofferenza, si crea un effetto domino. Le banche perdono denaro. Gli investitori si innervosiscono. Le economie rallentano. Anche le persone senza alcun legame diretto con il debitore ne risentono, con regole di prestito più severe, tassi di interesse più elevati o un accesso al credito più limitato.

Non si tratta solo di un singolo prestito in sofferenza. Si tratta di cosa succede quando i prestiti diventano inesigibili in massa.

Capire cos'è un NPL e perché è importante

Se lavori nella finanza, investi in debito o vuoi semplicemente comprendere meglio l'economia locale, è importante capire come le imprese non performanti prestiti lavoro.

Analizziamolo.

Che cosa sono i prestiti non performanti (NPL)?

Un prestito non performante è un prestito per il quale il mutuatario non ha effettuato i pagamenti programmati, solitamente per 90 giorni o più.

Banche e istituti di credito si aspettano pagamenti regolari. Quando questi si interrompono e il prestito rimane in sofferenza per un periodo sufficientemente lungo, il prestito viene etichettato come in sofferenza.

È un segnale che il debitore potrebbe non ripagare mai il debito e che il creditore potrebbe subire delle perdite.

Caratteristiche principali degli NPL

• Nessun interesse o pagamento del capitale per oltre 90 giorni
• Alto rischio di insolvenza
• Spesso innesca revisioni interne o azioni di recupero da parte del prestatore
• Deve essere riportato in modo diverso nei bilanci finanziari

Questo passaggio da un credito "performing" a un credito "non performante" ha un impatto sul bilancio e sulla strategia dell'istituto di credito. Potrebbe anche comportare azioni normative o verifiche.

Tipi di prestiti non performanti

Non esiste un solo tipo di NPL. Ne emergono diverse tipologie a seconda di chi richiede il prestito e a quale scopo viene utilizzato:

1. Prestiti commerciali non performanti Questi prestiti sono emessi a aziende Per questioni come l'acquisto di attrezzature, il capitale circolante o l'espansione. Se un'azienda attraversa un periodo difficile, come un calo delle vendite o un aumento dei costi operativi, potrebbe avere difficoltà a tenere il passo con i pagamenti. È in questo caso che il prestito scivola in territorio di insolvenza. È particolarmente comune durante le crisi del settore o i cambiamenti del mercato.

2. Prestiti al consumo in sofferenza. Si tratta di prestiti personali erogati a privati ​​tramite carte di credito, prestiti auto o linee di credito personali non garantite. Un mutuatario può trovarsi in ritardo con i pagamenti a causa della perdita del lavoro, di una malattia o semplicemente di una cattiva gestione del denaro. Una volta che i pagamenti mancati superano una certa soglia, il prestito viene contrassegnato come in sofferenza.

3. Mutui ipotecari in sofferenza. I mutui diventano in sofferenza quando i proprietari di casa saltano diverse rate. Questo accade spesso quando le persone perdono il lavoro, affrontano spese impreviste o acquistano una casa più grande di quanto possano permettersi. Può anche essere collegato a problemi di mercato più ampi, come l'aumento dei tassi di interesse o il calo del valore degli immobili.

4. Prestiti studenteschi in sofferenza Molti prestiti studenteschi diventano NPL quando i debitori finiscono gli studi ma non riescono a trovare lavoro o a guadagnare abbastanza per coprire le rate. Al termine dei periodi di differimento e di grazia, se non vengono effettuati pagamenti, gli istituti di credito sono costretti a riclassificare questi prestiti.

5. Prestiti sovrani in sofferenza. A volte non è una persona o un'impresa, ma un Paese a smettere di pagare i propri debiti. Si tratta di prestiti da banche o governi esteri a governi nazionali. Quando questi governi diventano insolventi, i prestiti diventano in sofferenza, creando importanti effetti a catena sulla finanza globale.

Cause comuni di prestiti non performanti

1. Perdita del lavoro o riduzione del reddito. Che si tratti di un licenziamento, di una riduzione dell'orario di lavoro o di un rallentamento del settore, la riduzione del reddito è una delle principali cause del mancato pagamento dei prestiti. Senza guadagni costanti, i mutuatari potrebbero rapidamente ritrovarsi in difficoltà.

2. Scarsa performance aziendale. Per i mutuatari commerciali, il flusso di cassa è fondamentale. Se le vendite calano o le operazioni diventano troppo costose, gli imprenditori potrebbero avere difficoltà a saldare i debiti puntualmente.

3. Recessione economica: quando l'economia in generale si indebolisce, tutti ne risentono. I consumatori spendono meno, le aziende tagliano i costi e la disoccupazione aumenta. Questo effetto domino aumenta il numero di persone e aziende che non pagano i prestiti.

4. Pratiche di prestito scorrette. A volte il problema nasce dal fatto che l'istituto di credito offre prestiti a persone che non sono finanziariamente in grado di gestirli. Una sottoscrizione poco accurata o tattiche di prestito aggressive possono preparare il terreno per futuri inadempimenti.

5. Emergenze sanitarie o calamità naturali. Spese mediche, danni causati da tempeste o una pandemia: qualsiasi imprevisto può sconvolgere la situazione finanziaria di un debitore. Questi eventi della vita sono imprevedibili, ma devastanti per la capacità di rimborso.

6. Tassi di interesse elevati. I prestiti con tassi variabili possono diventare insostenibili se i tassi di interesse aumentano. I mutuatari potrebbero aver previsto una rata, per poi vederla aumentare oltre le loro possibilità.

Conseguenze dei prestiti non performanti

Per i mutuatari:

• Punteggi di credito danneggiati Quando i pagamenti vengono saltati per 90 giorni o più, le agenzie di informazione creditizia ne prendono nota. Un prestito in sofferenza può causare un calo significativo del punteggio di credito del mutuatario, rendendo più difficile ottenere finanziamenti futuri.
• Azioni legali o sequestri di beni Se il prestito è garantito, come un mutuo o un prestito per l'acquisto di un'auto, il creditore può intraprendere azioni legali per pignorare il bene. Anche i prestiti non garantiti possono dare luogo a cause legali o pignoramenti dello stipendio.
• Maggiori costi di indebitamento futuri I mutuatari con NPL nel loro record sono spesso considerati ad alto rischio, il che significa che potrebbero avere diritto a prestiti con interessi più elevati solo se ne hanno la possibilità.
• Possibile fallimento In casi estremi, quando i debitori non riescono a recuperare o ristrutturare il proprio debito, il fallimento può essere l'unica opzione rimasta. Questo può estinguere il debito, ma ha anche conseguenze finanziarie a lungo termine.

Per i finanziatori:

• Ricavi ridotti e perdite aumentate Quando i prestiti cessano di funzionare, il reddito da interessi si esaurisce. Allo stesso tempo, gli istituti di credito devono spesso assorbire le perdite sul capitale, incidendo pesantemente sui profitti.
• Necessità di maggiori riserve per perdite su prestiti Le banche devono accantonare fondi per coprire le perdite previste derivanti dagli NPL. Questo riduce il capitale che possono prestare altrove e incide sulla redditività.
• Rating di credito più bassi Se i livelli di NPL diventano troppo alti, il rating creditizio di un istituto di credito può scendere. Questo rende più costoso per la banca ottenere prestiti e può scoraggiare gli investitori.
• Pressione da parte degli enti regolatori o degli investitori Le banche sono sottoposte a un monitoraggio rigoroso. Livelli elevati di NPL possono comportare audit, nuove richieste di conformità o controlli da parte degli azionisti. Ciò crea rischi reputazionali e difficoltà operative.

Per l'economia:

• Restrizione del credito (più difficile ottenere prestiti) Quando le banche subiscono perdite dovute a crediti deteriorati, spesso riducono i nuovi prestiti. Ciò significa meno denaro che affluisce a imprese e consumatori, rallentando la spesa e la crescita.
• Crescita più lenta Se il credito è il carburante dell'economia, gli NPL intasano il motore. Le aziende ritardano l'espansione, i consumatori riducono gli acquisti e la disoccupazione può aumentare.
• Settore bancario più debole Un sistema sommerso da NPL perde resilienza. Le banche potrebbero aver bisogno di salvataggi, fusioni o ristrutturazioni. Questa instabilità può innervosire i mercati globali e ridurre la fiducia complessiva nei sistemi finanziari.

Quando troppi prestiti vanno a male, l'intero sistema finanziario può vacillare. Lo abbiamo visto nel 2008, quando i titoli tossici garantiti da ipoteca, pieni di NPL, hanno innescato una crisi finanziaria globale.

Come gestiscono i crediti deteriorati i creditori?

Quando un prestito diventa inizialmente in sofferenza, gli istituti di credito possono cercare di collaborare con il debitore per evitare ulteriori perdite. Questo può includere la modifica delle condizioni del prestito, come l'estensione del periodo di rimborso, la riduzione del tasso di interesse o la riduzione temporanea delle rate mensili. L'obiettivo è rendere il debito nuovamente gestibile, in modo che il debitore possa riprendere i pagamenti senza che l'istituto di credito debba cancellarlo completamente.

Se il debitore continua a non pagare, gli istituti di credito potrebbero ricorrere al recupero crediti. Questo spesso comporta la cessione del credito a un'agenzia di recupero crediti esterna. Questi operatori sono specializzati nel recupero di crediti insoluti e in genere percepiscono una commissione o una percentuale su quanto incassato. Sebbene non sia la soluzione ideale, questo consente agli istituti di credito di concentrarsi su attività più redditizie.

Quando le tattiche più soft non funzionano, gli istituti di credito possono ricorrere alle vie legali. Ciò potrebbe includere l'avvio di una causa contro il mutuatario, l'ottenimento di una sentenza o l'avvio di una procedura di pignoramento se il prestito è garantito da un immobile. Questi passaggi sono lunghi e costosi, ma potrebbero essere necessari per recuperare i fondi.

A volte, i finanziatori riducono le perdite e vendono il credito in sofferenza a un investitore terzo, spesso con un forte sconto. Questi acquirenti sono specializzati in crediti in sofferenza e utilizzano diverse strategie per recuperare o ristrutturare il credito. Per il finanziatore originale, ciò garantisce un rendimento immediato, seppur ridotto, e cancella dai libri contabili un'attività rischiosa.

Come prevenire i prestiti in sofferenza

Per i finanziatori:

• Rafforzare gli standard di sottoscrizione
• Esaminare regolarmente le prestazioni del mutuatario
• Offrire opzioni di rimborso flessibili in anticipo
• Informare i mutuatari sulla gestione del budget e sul rimborso

Per i mutuatari:

• Prendi in prestito solo ciò che puoi permetterti
• Costruire un fondo di emergenza
• Mantieni una linea di comunicazione aperta con il tuo creditore
• Fai attenzione ai segnali di allarme e chiedi aiuto in anticipo

Esempio: NPL nel settore immobiliare

Immaginate che un investitore immobiliare acquisti un immobile da affittare con un prestito di 500,000 dollari. Il mercato degli affitti crolla, gli immobili sfitti aumentano e il reddito da locazione diminuisce.

L'investitore non paga le rate del mutuo per tre mesi. La banca classifica il prestito come in sofferenza. A quel punto, la banca potrebbe tentare di ristrutturare il prestito o vendere l'immobile per recuperare i fondi.

Anche un singolo prestito mancato crea effetti a catena: per il mutuatario, per il creditore e potenzialmente per il mercato immobiliare se rientra in una tendenza più ampia.

Prestito deteriorato (NPL) vs. Prestito deteriorato (RPL)

Quindi cosa succede quando un prestito in sofferenza inizia a essere ripagato? Ecco dove prestiti riperformanti (RPL) entra.

Un RPL è un prestito che in passato era classificato come in sofferenza, ma che nel frattempo ha ripreso a pagare regolarmente. Rappresenta essenzialmente una seconda possibilità sia per il debitore che per il creditore.

Ecco come si confrontano:

Perché gli RPL sono importanti:

Gli istituti di credito spesso cercano di trasformare gli NPL in RPL attraverso modifiche ai prestiti o piani di tolleranza. Se i debitori rispettano le nuove condizioni, il prestito viene nuovamente classificato come in bonis. Ciò significa meno perdite per gli istituti di credito e un percorso di recupero per i debitori.

Tuttavia, gli RPL sono ancora monitorati attentamente. Il fatto che un prestito sia tornato in carreggiata non significa che il rischio sia scomparso, soprattutto se le finanze del mutuatario sono ancora instabili.

Comprendere la differenza tra NPL e RPL consente di comprendere come gli istituti finanziari gestiscono il rischio e come i mutuatari possono riprendersi da una situazione di difficoltà finanziaria.

Considerazioni finali

I crediti in sofferenza non sono solo una statistica, sono un segnale. Evidenziano lo stress del sistema. E quando si accumulano, possono mettere a nudo le debolezze dell'economia.

Per chi ha un debito, gli NPL possono significare la perdita di case o aziende. Per chi presta, rappresentano una minaccia per i profitti e la stabilità. E per l'economia, sono un segnale d'allarme che qualcosa potrebbe dover cambiare.

La chiave è la prevenzione attraverso prestiti migliorieducazione finanziaria e un indebitamento realistico. Ma quando si verificano NPL, l'azione tempestiva e la trasparenza sono gli strumenti migliori per gestire le conseguenze.

Che tu sia un investitore, un banchiere, un imprenditore o un mutuatario, comprendere i crediti deteriorati ti offre una visione più chiara di come si muove il denaro e di cosa succede quando non torna.